Cierre del mercado viernes 6 de agosto de 2010

Ayer se pronosticaba: 

a) Hoy reporte de NFP. 

b) Si era mal recibido por lo mercados muy probablemente habría un gap a la baja. Mismo que debería ser "llenado" en breve (el mismo día). Para terminar en terreno positivo. 

c) Es muy poco probable que dos gaps sin llenar consecutivos. 

d) VIX y SPX en rojo muy probable el siguiente día vela verde.

e) Escenario especulativo probable: mal reporte de la NFP, arranque a la baja y vela verde al final del día. 

Resultados: 

a) NFP mucho más mal de lo que se esperaba. Dato mal recibido por el mercado. 

b) Arrancan los mercados (DJI y SPX) con gap a la baja. 

Hasta aquí el pronóstico (y escenario especulativo) se cumple al pie de la letra. 

c) El mercado toca mínimo rápido y al final del día se encamina a borrar la baja (Esto también estuvo pronosticado).  Pero le falto tiempo o fuerza y no llegó a terrenos positivos. La forma del movimiento sí fue la prevista. (Ver figura siguiente)

c.1) El IPC si llegó a terrenos positivos cumpliendo los pronósticos. 

c.2) Dow Jones (DJI) y Standard and Poor's (SPX) se quedó un poco corto y no llegó a terreno positivo. 

c.3) Es muy raro el fenómeno de dos gaps sin llenar en días consecutivos, pero hoy ocurrió. (Varios años sin ocurrir en el Standard and Poor's). 

c.4) También contra la estadística vela roja un día después de VIX y SPX con vela roja. 

Para el lunes.

A. Antecedentes: 

a) VIX y SPX dos días consecutivos con velas en rojo. Estadísticamente vela verde el día siguiente. 

b) Dos gaps consecutivos sin llenar SPX el mercado debe tratar de llenar -ambos- a la brevedad (Quizás el lunes). 

c) Hoy no hubo un nuevo máximo por lo que no hubo el posible cambio de tendencia mencionado ayer. 

d) El IPC y el SPX enfrentan fuertes resistencias 33,000 y 1,130 puntos respectivamente. El mercado requiere fuerza para romperlos.
e) Otro reporte laboral malo merma el ánimo alcista del mercado.
f) Los inversionistas institucionales en Estados Unidos han venido incrementando el volumen de venta en los últimos 8 días. Señal de que están tomando utilidades y esto podría frenar (temporalmente) al mercado. La tendencia de ellos, a mediano plazo, es a la baja en línea con la tendencia alcista del mercado.
g) Mercados sobrecomprados (Estados Unidos y México) requieren de un "motor" -impulso- para continuar subiendo (casi no tienen inercia propia)
----Estos tres factores pueden limitar el alcance de la tendencia alcista.----

h) La tendencia de corto plazo se mantiene a alcista. Bull.
i) Estacionalidad (Estadísticas históricas de alza):
  i1) Standard and Poor's   52.4%
  i2) Nasdaq                      42.9%
  i3) Día neutral.
j) VIX en terrenos de "mercado sin miedo".
k) Las velas de ayer y hoy típicas de un cambio de dirección del mercado. 

B. Pronóstico:        

a) Vela verde el lunes. 

a.1) IPC podría rebotar en resistencia y terminar en rojo. Esto ocurriría si el alza carece de fuerza en Estados Unidos.
b) El ánimo del mercado determinará la fuerza del alza (Factor Psicológico). Depende de: asimilación de las malas noticias de hoy y lo que venga el fin de semana.

IPC DJI SPX